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時間：2023-07-05 16:32:34
序論：好文章的創(chuàng)作是一個不斷探索和完善的過程，我們?yōu)槟扑]十篇中小企業(yè)經(jīng)營狀況范例，希望它們能助您一臂之力，提升您的閱讀品質(zhì)，帶來更深刻的閱讀感受。
本次調(diào)查共回收調(diào)查問卷300份，其中有效問卷290份?！?a href="http://suchujt.cn/haowen/43429.html" target="_blank">中小企業(yè)景氣調(diào)查問卷》主要圍繞企業(yè)行業(yè)與生產(chǎn)經(jīng)營情況判斷展開專項調(diào)查，包括生產(chǎn)能力利用情況、資金方面情況、盈利及投資情況、用工情況和生產(chǎn)經(jīng)營情況等26項指標。本次社會調(diào)查涉及揚州市所轄7個縣（市）區(qū)，其中廣陵區(qū)64戶，邗江區(qū)76戶，江都58戶，寶應縣29戶，儀征49戶，高郵1戶，其他地區(qū)13戶。按企業(yè)規(guī)模分，微型企業(yè)36戶，小型企業(yè)195戶，中型企業(yè)59戶。按所有制分，私營企業(yè)219戶，股份制企業(yè)55戶，聯(lián)營企業(yè)6戶，外資企業(yè)8戶（含全外資企業(yè)1戶），其他2戶。本次調(diào)查企業(yè)涉及到農(nóng)業(yè)、采礦業(yè)、制造業(yè)、批發(fā)零售業(yè)、建筑業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)、運輸業(yè)、互聯(lián)網(wǎng)服務以及教育、衛(wèi)生業(yè)等17戶行業(yè)門類，覆蓋食品加工、紡織業(yè)、金屬制品業(yè)等56戶行業(yè)大類。從產(chǎn)品銷售范圍看，省內(nèi)91戶，多省44戶，全國81戶，國際國內(nèi)47戶，國際20家，其他7戶。
二、中小企業(yè)景氣指數(shù)的計算
“江蘇省中小企業(yè)景氣指數(shù)”是一個指數(shù)體系，反映江蘇省中小企業(yè)的經(jīng)營者對過去和未來6個月經(jīng)營、發(fā)展情況的整體評價。包括總指數(shù)、生產(chǎn)景氣指數(shù)、市場景氣指數(shù)、金融景氣指數(shù)、政策景氣指數(shù)等，各分項指數(shù)都由相關的經(jīng)濟指標組合而成。
三、模型的建立與變量的選取
由于所選定的相應變量為揚州市中小企業(yè)在2014年上半年的總體運行狀況或揚州市中小企業(yè)對2014年下半年的總體運行狀況的預期（受訪者回答下列五項之一：樂觀、較樂觀、一般、較不樂觀、不樂觀），且問卷所涉及的問題均為五個分類且有順序的離散變量，故本文建立有序累計概率的Logistic模型分別分析揚州市中小企業(yè)在2014年上半年的總體運行狀況的影響因素和揚州市中小企業(yè)對2014年下半年的預期總體運行狀況的影響因素。
依據(jù)對受訪者的實地調(diào)研結(jié)果和對樣本數(shù)據(jù)的分類，本文選擇生產(chǎn)總量（X1）、生產(chǎn)成本（X2）、實際產(chǎn)品銷售（X3）、產(chǎn)成品庫存（X4）、應收貨款（X5）、流動資金（X6）、融資成本（X7）、稅收負擔（X8）、固定資產(chǎn)投資計劃（X9）、新產(chǎn)品開發(fā)（X10）、企業(yè)綜合生產(chǎn)經(jīng)營狀況（X11）11個分類變量作為影響揚州市中小企業(yè)在2014年上半年的總體運行狀況或揚州市中小企業(yè)對2014年下半年的總體運行狀況的預期的解釋變量。
在本文中，相應變量為多分類有序變量的情況，評價指標分為樂觀、較樂觀、一般、較不樂觀、不樂觀，各等級之間是有序的，所以本文的Logistic回歸模型需要擬合4（等級個數(shù)為5）個Logistic回歸模型。
第i個觀測值對應似然值的貢獻取決于觀測到哪一個j值，因此對于次序響應的每個j值，取所有yi=j的觀測之的乘積，有似然函數(shù)：
其中若yi=j，則dij=1，否則dij=0。并且對于任一個觀測Xi而言，只有一個等級事件發(fā)生，即，故有如下有序累積概率Logistic模型：
有序累積概率模型參數(shù)的極大似然估計就是尋找參數(shù)使得聯(lián)合概率實現(xiàn)最大化，由于觀測之間相互獨立，聯(lián)合概率被分解成邊緣概率之積。而觀測到y(tǒng)i=j的概率就是累積概率之差：
四、實證結(jié)果
根據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)，利用Minitab 16統(tǒng)計軟件對順序Logistic模型進行標定，設定置信水平為95%，最終模型標定結(jié)果如表3、表4所示。
一、引言
伴隨著經(jīng)濟社會的快速發(fā)展，市場經(jīng)濟條件下企業(yè)之間的競爭逐漸加劇。為了能夠讓企業(yè)健康有序的進行發(fā)展達到可持續(xù)發(fā)展的目的，一定要加強企業(yè)的內(nèi)部控制。企業(yè)內(nèi)部控制是將企業(yè)之中擁有的各項經(jīng)濟因素例如資金、人員、設備等匯總起來的粘合劑。通過企業(yè)內(nèi)部控制將各項經(jīng)濟因素粘合在一起，將其中蘊含的能量發(fā)揮到最大的作用，為企業(yè)進行可持續(xù)發(fā)展提供強有力的保障作用。而且建立健全內(nèi)部控制對于企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展至關重要，健全的內(nèi)部控制會避免一些會計造假等不利于公司經(jīng)營發(fā)展的現(xiàn)象的出現(xiàn)。中小企業(yè)內(nèi)部控制信息，特別是對內(nèi)部控制缺陷信息的披露不止為企業(yè)對自身的內(nèi)部控制系統(tǒng)進行完全的掌控，還能夠為決策者提供信息指引決策方向。但是，目前我國中小企業(yè)內(nèi)部控制還存在著一定的缺陷，針對這些缺陷提出改進具有針對性的改進措施。
二、中小企業(yè)內(nèi)部控制缺陷披露狀況的影響因素
目前，我國中小企業(yè)的內(nèi)部控制的實質(zhì)性漏洞主要有職責劃分不明確、會計政策不完善、會計培訓缺失、會計對賬方式不正確以及技術問題，而其中最為常見的就是賬戶特定式實質(zhì)性漏洞的產(chǎn)生主要與企業(yè)風險資產(chǎn)管理不當有關。中小企業(yè)內(nèi)部控制缺陷的影響因素大致可以分為以下三大類：
首先，公司財務特征。企業(yè)內(nèi)部控制缺陷的定義石將內(nèi)部控制缺陷劃分為賬戶特定式、收入計量、報告與會計政策、職責劃分、培訓、高管治理、子公司問題、對賬和技術問題九類，并對每類缺陷的特征進行說明。這種對企業(yè)內(nèi)部控制缺陷的分類不僅更加深入的對中小企業(yè)特征和內(nèi)部控制的關系進行細致的分析，還為中小企業(yè)認識公司缺陷提供了方向。并且將企業(yè)內(nèi)部控制缺陷形成總結(jié)出三個要件，即：管理層識別內(nèi)控缺陷；內(nèi)控缺陷存在；管理層披露內(nèi)控缺陷。這種模式下公司的財務特征具有復雜性、近期組織結(jié)構變更、審計師辭職頻繁、會計計量風險高和內(nèi)控資源投入少的特征。
其次，公司治理特征。在中小企業(yè)的公司治理特征和企業(yè)內(nèi)部控制缺陷的關系之中表明審計委員會的特征對企業(yè)內(nèi)部控制缺陷具有顯著的影響，其主要原因在于審計委員會對企業(yè)財務和企業(yè)發(fā)展方向提供的指導性建議。審計委員會的獨立性以及審計委員會之中會計專家、財務專家的構成比例與企業(yè)內(nèi)部控制的質(zhì)量有著直接的關系。審計委員會中財務專家比例越大、審計委員會會議次數(shù)越少的公司不易披露內(nèi)控缺陷，而與之相反的情況下更統(tǒng)一披露企業(yè)內(nèi)部的控制缺陷。
最后，外部監(jiān)管特征。由外部監(jiān)管的方面來看，外部審計師的質(zhì)量高低對中小企業(yè)披露內(nèi)部控制缺陷形成了外在的壓力。當中小企業(yè)的內(nèi)部控制比較薄弱并且不具備足夠的人力資源對內(nèi)進行修正、控制的時候，外部審計師的作用就會凸現(xiàn)出來。而且當中小企業(yè)內(nèi)部控制薄弱時，審計師會意識到審計業(yè)務的成本大大高于預期成本超過收益，就去辭去工作，這也正說明了中小企業(yè)內(nèi)部存在著控制的缺陷。另外相對于中小企業(yè)來講，外部的高質(zhì)量審計師在面臨高額的訴訟成本和名譽損失的時候會對中小企業(yè)的內(nèi)部控制缺陷發(fā)面投入更高的技術，因此外部監(jiān)管更容易發(fā)現(xiàn)內(nèi)部控制的缺陷。
三、中小企業(yè)內(nèi)部控制缺陷披露狀況的經(jīng)濟后果
首先要注意的經(jīng)濟后果是披露內(nèi)控缺陷數(shù)量與審計費用。其主要原因是中小企業(yè)在審計師的工作之中損失越多其存在的現(xiàn)實問題就會越多，也就會加大審計師工作的難度，增加審計師和其工作的事務所承擔的審計風險，使得審計師要求的審計費用越來越高。因此，披露內(nèi)部控制缺陷的數(shù)量與審計費用的關系是正相關。其次需要引起注意的經(jīng)濟后果是披露內(nèi)控缺陷數(shù)量與審計師辭職的關系。審計師的頻繁更換不利于中小企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展，一方面是因為企業(yè)頻繁更換審計師會造成企業(yè)的財政報告的可靠性受到質(zhì)疑，會導致公司財務的發(fā)展不穩(wěn)定。另一方面，中小企業(yè)內(nèi)部控制缺陷的數(shù)量越多就會導致中小企業(yè)的審計師承擔較大的審計風險，就會使得審計師辭去工作以規(guī)避審計風險。
參考文獻：
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【關鍵詞】中小企業(yè) 融資 多元化途徑
前言
融資活動是企業(yè)資金管理的重要環(huán)節(jié)，在我國，融資難和融資貴仿佛是中小企業(yè)的標志，不同的調(diào)查報告和社會反映都印證了中小企業(yè)受困于融資問題，造成企業(yè)生存艱難，經(jīng)營發(fā)展受阻。當前，我國經(jīng)濟增長速度放緩，中小企業(yè)面臨著更加惡劣的環(huán)境和復雜的形勢，深入研究中小企業(yè)融資問題有助于幫助中小企業(yè)拓展融資渠道，為中小企業(yè)拓展發(fā)展空間。
一、中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀
融資也就是融通資金，包括間接融資和直接融資，前者指直接從銀行或其他金融機構貸款；后者指發(fā)行債券、股票上市等，不需要經(jīng)過金融中介機構。當前中小企業(yè)的資金來源仍主要是企業(yè)自籌資金以及各類商業(yè)銀行貸款。近年來，我國金融市場呈現(xiàn)出多元化發(fā)展態(tài)勢，金融產(chǎn)品不斷創(chuàng)新，民間借貸日益規(guī)范化，債券發(fā)行規(guī)模逐步擴大，我國已經(jīng)形成了主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板、新三板、科創(chuàng)板等多層次的資本市場。到2017年5月19日為止，新三板掛牌企業(yè)總數(shù)達到11215家，成為很多中小企業(yè)涉獵資本市場的最佳選擇。近年來，互聯(lián)網(wǎng)金融以其邊際成本低、產(chǎn)品更新速度快、營銷手段豐富的優(yōu)勢快速打開了市場，迅速形成了巨大的規(guī)模，滿足了中小企業(yè)的融資需求。
二、中小企業(yè)融資難的原因
長期以來，我國出臺了種種政策，大力扶持中小企業(yè)發(fā)展，但是融資難仍然是中小企業(yè)面臨的主要問題，原因主要在于以下方面：（1）企業(yè)自身問題。中小企業(yè)規(guī)模和實力有限，缺乏抵押物，信用等級低，平均壽命短，難以滿足金融機構的貸款要求。一些中小企業(yè)不重視自身機制建設，習慣于投機取巧，影響了自身形象和信譽，因此金融機構對中小企業(yè)的評價偏于負面。（2）政策方面原因。我國資本市場的門檻較高，主要面向國有大中型企業(yè)，中小企業(yè)難以達到交易市場的要求及發(fā)行條件，因此很難通過發(fā)行債券、股票的渠道進行融資。（3）金融市場問題。金融機構有著嚴格的信用審核和貸款業(yè)務審批流程，審核中小企業(yè)貸款同樣需要花費大量的時間和精力，還要跟蹤企業(yè)經(jīng)營狀況，收益低，風險大，因此不愿意貸款給中小企業(yè)。
三、中小企業(yè)的多元化融資途徑研究
1.完善金融法律法規(guī)
2014年9月，總理提出了“大眾創(chuàng)業(yè)，萬眾創(chuàng)新”的號召，鼓勵中小企業(yè)發(fā)展，中小企業(yè)理應得到更多的政策扶持和資金保障。我國應盡快出臺《中小企業(yè)金融機構法》《中小企業(yè)信用擔保法》等專門針對中小企業(yè)的法律法規(guī)，進一步明確中小企業(yè)貸款的渠道，規(guī)定金融機構向中小企業(yè)融資的最低標準，解決中小企業(yè)貸款歧視問題。同時適當提供地方財政補貼和稅收補貼，適度向中小企業(yè)開放直接融資市場，降低對中小企業(yè)債券融資的要求?；ヂ?lián)網(wǎng)金融屬于新興事物，有利于中小企業(yè)的融資，我國必須加快互聯(lián)網(wǎng)金融立法工作，進一步規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展。2016年8月，我國四部門了《網(wǎng)貸機構管理辦法》，對投資限額、第三方存管、項目真實性提出了明確要求，可是τ諶綰溫淶厝狽ο岡蛑敢，還需出臺更具體的辦法。
2.加快建設信用機制
建立系統(tǒng)的信用機制有助于防止信息不對稱，避免逆向選擇，降低銀行放貸風險。政府部門、央行等應當加快建立我國社會信用體系，以企業(yè)、個人、評級機構、金融機構、互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)、政府相關機構為主體，以信用登記、采集、評價、為主要內(nèi)容，增強全社會的信用意識，建立客觀全面的身份認證識別體系，避免由于信息不對稱而造成的風險隱患。所謂打鐵還需自身硬，中小企業(yè)自身應規(guī)范經(jīng)營行為，完善財務制度，確保財務信息的真實性、完整性、可靠性，為順利融資打下良好的基礎。金融機構透過規(guī)范化的財務報表可以了解企業(yè)經(jīng)營狀況，對企業(yè)經(jīng)營能力和發(fā)展?jié)摿M行評估，從而愿意積極向中小企業(yè)發(fā)放貸款。
3.構建融資擔保體系
融資擔保在合理控制融資風險的同時，降低了中小企業(yè)融資貸款的難度。我國應盡快完善中小企業(yè)信用擔保機制，中小企業(yè)提出擔保申請之后，專業(yè)擔保機構首先考察其財務狀況、償債能力、未來經(jīng)營狀況等，然后提交給商業(yè)機構，以便商業(yè)機構分析考核，再決定是否提供融資，后期擔保機構再跟蹤中小企業(yè)經(jīng)營狀況，這就降低了商業(yè)機構的融資風險。我國針對中小企業(yè)的融資擔保機構包括中小企業(yè)信用擔保機構、中小企業(yè)商業(yè)性擔保機構、中小企業(yè)互助擔保機構等，截至2014年底，我國中小企業(yè)融資擔保機構為7898家，累計擔保中小企業(yè)戶數(shù)約300萬戶，融資性擔保額累計超過1.4萬億元，為中小企業(yè)的發(fā)展提供了堅實保障。
4.建立多元融資市場
多元化的籌資方式能夠合理分化融資風險，提高企業(yè)經(jīng)營穩(wěn)定性。近年來，籌資渠道日漸多樣化，企業(yè)應仔細權衡融資效益和融資風險，制定資金成本較低、風險較小的融資方案，確保企業(yè)資本結(jié)構的合理性。銀行貸款是主要的融資渠道，企業(yè)可以根據(jù)銀行利率以及國家宏觀調(diào)控政策，控制貸款數(shù)量和規(guī)模。還可以嘗試基金、股票、債券、眾籌融資、大數(shù)據(jù)融資、P2P平臺融資、電商平臺融資、引進資金雄厚的戰(zhàn)略投資者等，以減輕企業(yè)的資金壓力。此外，中小企業(yè)應有效利用財稅補貼、政策優(yōu)惠等，不斷降低經(jīng)營成本，還可以合理運用商業(yè)信用，通過賒銷商品或者預付貨款的方式，靈活地解決企業(yè)資金流不足的問題，為企業(yè)創(chuàng)造更多的經(jīng)營利潤。
結(jié)語：資金是中小企業(yè)的血液，融資難一直困擾著中小企業(yè)的發(fā)展。政府部門、金融機構、擔保機構、中小企業(yè)自身等多方主體需要共同努力，完善針對中小企業(yè)的融資體系，拓展中小企業(yè)的融資渠道，降低中小企業(yè)的融資成本，以解決中小企業(yè)融資難的問題。中小企業(yè)應從戰(zhàn)略上認識融資方案的科學性，多元化拓展融資渠道，積極規(guī)避融資風險，為企業(yè)發(fā)展贏得廣闊的空間。
參考文獻：
1.2直覺模糊層次分析法。針對以上層次分析法在對目標預測上的不足，本文提出了一種將直覺模糊集與層次分析法相結(jié)合的直覺模糊層次分析法，對模糊環(huán)境下的目標預測與方案的決策提供了更為客觀的依據(jù)。（1）建立層次結(jié)構模型。本文設計的中小企業(yè)信用風險評價指標體系如圖1所示，整套指標體系分為三個層次，分別為目標層，準則層和方案層，其中目標層體現(xiàn)的是本文需要解決的最終問題所在，即為呼和浩特市小額貸款公司提供客觀的有效的中小企業(yè)客戶信用風險評價；準則層為該體系的各指標的體現(xiàn)，本文分為一級指標和二級指標兩個層次；方案層體現(xiàn)了申請小額貸款的中小企業(yè)個體。（2）確定待評價指標的權重。根據(jù)小額貸款中小企業(yè)法人客戶的特殊性，以及對中小企業(yè)法人信用風險評價指標選取的原則，本文選取企業(yè)管理者情況、企業(yè)經(jīng)營狀況、企業(yè)發(fā)展前景、企業(yè)償債能力、企業(yè)信用狀況以及其他等六方面作為評價呼和浩特市小額貸款公司中小企業(yè)客戶信用風險評價的有效性指標。由于在進行評價的過程中，各評價指標的重要性程度各不相同，所以在評價時的大小也應該有所區(qū)別。本文利用層次分析法，通過專家評分法為以上各指標之間的重要性程度兩兩比較。1號專家根據(jù)經(jīng)驗以及歷史數(shù)據(jù)的統(tǒng)計得到指標的判斷矩陣A1，運用Matlab軟件中的層次分析法程序得到判斷矩陣M的最大特征值λmax以及選取指標的權重，通過一致性指標C.I.=λmax-n/(n-1)以及平均隨機一致性指標R.I.對指標進行一致性檢驗，其具體賦值如表2所示。一致性比率為C.R.=C.I./R.I.，當C.R.<0.1時則通過一致性檢驗，從而確定權重分配是否合理。TOPSIS法的原理。其基本原理是通過檢測評價對象與最優(yōu)解、最劣解的距離來進行排序，若評價對象最靠近最優(yōu)解同時又最遠離最劣解，則為最好；否則為最差。其中最優(yōu)解的各指標值都達到各評價指標的最優(yōu)值。最劣解的各指標值都達到各評價指標的最差值。
二、基于直覺模糊TOPSIS法的小額貸款公司信用風險評價模型
呼和浩特市小額貸款公司對中小企業(yè)信用風險評價問題是一個涉及許多影響因素的多目標決策問題，評價指標體系的構建應遵循全面性、適應性、經(jīng)濟性及可測性等基本原則，并盡可能地綜合考慮各個影響因素。根據(jù)中小企業(yè)信用風險自身的特點，綜合相關研究，本文選擇企業(yè)管理者情況(u1)、企業(yè)經(jīng)營狀況(u2)、企業(yè)發(fā)展前景(u3)、企業(yè)償債能力(u4)、企業(yè)信用狀況(u5)以及其他(u5)等六個一級指標對中小企業(yè)的信用風險作出評價。每一個一級指標又可以分為若干個二級指標，其中企業(yè)管理者情況(u1)包括企業(yè)管理者教育水平(u11)、企業(yè)管理者健康狀況(u12)、企業(yè)管理者管理者個人管理水平(u13)等三個二級指標;企業(yè)經(jīng)營狀況(u2)包括企業(yè)經(jīng)營規(guī)模(u21)、企業(yè)經(jīng)營定位及區(qū)域(u22)、企業(yè)經(jīng)營時間(u23)等三個二級指標;企業(yè)發(fā)展前景(u3)包括企業(yè)內(nèi)部發(fā)展前景(u31)、行業(yè)發(fā)展前景(u32)、行業(yè)相關政策(u33)等三個二級指標;企業(yè)償債能力(u4)包括企業(yè)資產(chǎn)負債率(u41)、企業(yè)主營業(yè)務收入負債比(u42)、企業(yè)現(xiàn)金流動負債比(u43)等三個二級指標;企業(yè)信用狀況(u5)包括企業(yè)的信用記錄(u51)、企業(yè)的納稅記錄及相關信息披露(u52),企業(yè)擔保機制(u53)等三個二級指標;其他(u6)包括企業(yè)職工素質(zhì)(u61)、企業(yè)有無違法記錄(u62)、企業(yè)貸款用途(u63)等三個二級指標。設呼和浩特市小額貸款公司資金有限，中小企業(yè)為了謀求自身的發(fā)展需要貸款的資金支持。為了實現(xiàn)呼和浩特市小額貸款公司的利益最大化和信用風險最小化，使其貸款業(yè)務開展得更加順利，擬在m個備選需要貸款的中小企業(yè)A={A1,A2,…Am}中選擇一個信用風險最小的企業(yè)。假設中小企業(yè)的信用風險評價指標ui的權重是wi，滿足wi≥0，且需加和為1。那么，基于直覺模糊層次分析法和TOPSIS方法的中小企業(yè)信用風險評價決策的方法的步驟如下所示:1.構建中小企業(yè)信用風險評價的直覺模糊評價矩陣。假設有p個專家D1,D2,.....DP參與中小企業(yè)信用風險評價的決策，通過專家打分可以得到備選企業(yè)Ai的第j個指標的評價值，可用直覺模糊集來表示。各備選企業(yè)的信用風險評價構成的集合的直覺模糊評價矩陣如下所示：2.確定直覺模糊正理想解和負理想解。所謂直覺模糊正理想解是指完全滿足決策者要求的候選方案，而直覺模糊負理想解是指完全不滿足決策者要求的候選方案。定義直覺模糊正理想解A+、負理想解A-為：3.計算備選企業(yè)信用風險的直覺模糊評價值到直覺模糊理想解和負理想解的距離。根據(jù)層次分析法確定各評價指標的權重向量wi，則各備選中小企業(yè)Ai的直覺模糊評價值到正理想解A+的距離以及到負理想解A-的加權距離為：按照綜合評價指數(shù)的大小對中小企業(yè)的信用風險進行排序，ki的值越大，相應的企業(yè)信用風險就越小；ki的值越小，相應的企業(yè)信用風險就越大。呼和浩特市小額貸款公司可以選擇信用風險最小的企業(yè)為其提供貸款服務。
三、實證研究
呼和浩特市MC小額貸款公司是一家民營的小額貸款公司，該公司成立于2011年，主要開展對中小企業(yè)以及個人的小額貸款業(yè)務，而申貸對象絕大多數(shù)是中小企業(yè)。由于公司開立時間不長，資金流動相對緊張，再加上當?shù)刂行∑髽I(yè)的信用狀況良莠不齊，公司內(nèi)部又缺乏相應的信用風險評價機制，公司在謀求自身發(fā)展，追求利益最大化的同時也追求信用風險的最小化。MC小額貸款公司運用基于直覺模糊TOPSIS法的中小企業(yè)信用風險評價模型成功的實現(xiàn)了上述目標，該模型量化了中小企業(yè)的信用風險，也為呼和浩特市小額貸款公司進行貸款決策提供了客觀的科學依據(jù)。其具體的運用過程如下：現(xiàn)有5家中小企業(yè)(A1,A2,A3,A4,A5)需要向MC呼和浩特市小額貸款公司申請貸款，他們的總體情況各有不同。MC呼和浩特市小額貸款公司運用基于直覺模糊TOPSIS方法的信用風險評價模型，從企業(yè)管理者情況（u1）、企業(yè)經(jīng)營狀況（u2）、企業(yè)發(fā)展前景（u3）、企業(yè)償債能力（u4）、企業(yè)信用狀況（u5）以及其他（u6）等六個一級指標對以上5個企業(yè)進行綜合評價和決策。首先，呼和浩特市小額貸款公司貸款決策者將各一級指標兩兩對比，得到對比矩陣M，如下所示。由表2可知權重向量的一致性指標比率C.R.=0.0573/1.24=0.0462<0.1，因此，指標權重通過一致性檢驗。其次，呼和浩特市小額貸款公司根據(jù)經(jīng)驗、知識以及歷史數(shù)據(jù)等，參照表3的屬性重要性程度標度確定出每個申請貸款的中小企業(yè)的直覺模糊評價矩陣，如表4所示:再次，根據(jù)上文提到的公式計算各備選給予小額貸款的中小企業(yè)信用風險與直覺模糊正理想解和負理想解的加權距離di+和di-以及各備選中小企業(yè)信用風險的綜合評價指數(shù)ki，計算結(jié)果如表6所示。由上述計算結(jié)果可知，各備選的中小企業(yè)信用狀況的優(yōu)劣次序為：k2>k3>k4>k1>k5，即A2企業(yè)的貸款信用風險最低，呼和浩特市小額貸款公司可以接受該企業(yè)的貸款申請；而A5企業(yè)的貸款信用風險最高，呼和浩特市小額貸款公司需要對該企業(yè)的貸款申請謹慎決策。通過以上結(jié)果分析，A2企業(yè)的各項指標平均處在較高的水平，且專家在權重較大的企業(yè)償債能力，企業(yè)經(jīng)營狀況以及企業(yè)發(fā)展前景三個方面都給A2企業(yè)評出了較高的分數(shù)。專家的評分與計算結(jié)果一致，體現(xiàn)了該模型的有效性，說明了該模型可以為呼和浩特市小額貸款公司的貸款業(yè)務進行預測，從而為其進行貸款決策提供客觀依據(jù)。
(一)環(huán)節(jié)多,時間長
辦理一筆中小企業(yè)貸款業(yè)務需要經(jīng)過評級、授信、貸款調(diào)查、審查、簽批、抵押物評估與抵押等環(huán)節(jié),從企業(yè)貸款申請到貸款審批發(fā)放,少則幾十天,多則幾個月,大多數(shù)的企業(yè)在等待中喪失了最佳投資經(jīng)營機會。
(二)額度小、期限短
銀行對中小企業(yè)的流動資金融資貸款一般額度均較小,期限多為短期貸款(一年以內(nèi)),并且未完全按照企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營周期確定貸款期限,不適應中小企業(yè)經(jīng)營靈活、資金周轉(zhuǎn)快的特點。
(三)“還后再貸”剛性過強
由于絕大多數(shù)企業(yè)流動資金貸款具有需求急、次數(shù)多、穩(wěn)定性高、貸款周轉(zhuǎn)期難以準確測算的特點,而目前多數(shù)商業(yè)銀行在實際信貸操作過程中,為防止信貸風險和進一步考察企業(yè)現(xiàn)金流,剛性地確定企業(yè)要想繼續(xù)使用該筆額度貸款,到期后必須做到先還后貸,客觀上增加了企業(yè)的到期還款壓力和資金使用上的浪費。
(四)借貸雙方信息不對稱
由于銀行并不親自參加企業(yè)的日常經(jīng)營管理活動,加之少數(shù)中小企業(yè)也沒有真正明晰的財務制度,導致銀行無法全面、具體、清晰地了解企業(yè)的經(jīng)營情況和財務信息,造成了企業(yè)、金融機構之間存在信息不對稱問題。而且這種狀況,即使銀行擴大信貸隊伍、推行勞動密集型運作,也不可能在短時期內(nèi)得到有效解決,導致不少銀行難以高效快捷地單純通過審核企業(yè)財務狀況來評價其資信,及時為其辦理貸款或續(xù)貸。
二、突破流動資金貸款制約因素的可行性建議
(一)增強信貸調(diào)控機制的彈性和靈活性
當前,商業(yè)銀行應全面、準確、積極地理解和貫徹國家適度寬松的貨幣政策,針對流動資金貸款增加較少的實際情況,適當增加對有市場、有效益、有利于擴大就業(yè)的企業(yè)的流動資金貸款。同時避免只圖省事和回避責任,簡單地對某個行業(yè)或某類客戶停止發(fā)放流動資金貸款的“一刀切”的做法。
(二)適當下放流動資金貸款審批權限
商業(yè)銀行應在年度信貸計劃中確定批發(fā)貸款和零售貸款的合理比例,并根據(jù)地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展差異和分支機構的經(jīng)營管理水平,合理地把零售貸款分配到地市分行用于支持中小企業(yè)發(fā)展,適度擴大原有存貸比例較高行的放款比例規(guī)模,同時改進貸款授權授信制度,合理規(guī)定地市分行、縣支行的信貸權限,減少審批環(huán)節(jié),實行貸款限額或存貸比例按季考核,允許期限內(nèi)有一定比例的突破,以解決季節(jié)性資金支持不足問題。對重點貸款客戶的授信變靜態(tài)管理為動態(tài)管理,每半年進行一次有選擇的調(diào)整,允許基層行在核定的貸款額度內(nèi)自主審查發(fā)放,報上級行備案,對超過授信額度的實行逐筆報批。
(三)靈活掌握流動資金貸款期限
商業(yè)銀行可根據(jù)各類型企業(yè)的不同生產(chǎn)周期、市場特征及資金需求,合理確定不同類型企業(yè)的流動資金貸款期限,保證企業(yè)資金周轉(zhuǎn)需要,特別是對符合條件但貸款期限不合理的企業(yè)合理確定貸款期限,可根據(jù)企業(yè)申請和貸款條件,將經(jīng)常占用部分轉(zhuǎn)為中期流動資金貸款,也可進行將短期貸款調(diào)整為長期貸款的嘗試。
(四)改進流動資金貸款收回再貸操作管理模式
企業(yè)會計信息是企業(yè)發(fā)展狀況的晴雨表，對企業(yè)決策具有重要影響。會計信息披露制度就是企業(yè)將對會計信息使用者決策具有重要影響的會計信息提供給信息使用者的制度。會計信息披露應公平披露、真實可靠、充分及時。
一、我國中小企業(yè)會計信息披露現(xiàn)狀
（一）缺乏規(guī)范性
目前，我國中小企業(yè)披露的會計信披露缺乏規(guī)范性主要表現(xiàn)兩方面：相關性不足和前瞻性不足。會計信息披露應嚴格嚴謹，所披露的會計信息應如實反映企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況，不能隨意披露與企業(yè)經(jīng)營無關的信息。我國中小企業(yè)會計信息披露存在減少數(shù)據(jù)信息披露，調(diào)整利潤分配政策？、隨意披露無關性會計信息問題，會計信息披露極不規(guī)范，這對外界了解中小企業(yè)實際發(fā)展狀況極為不利。
（二）缺乏真實性
由于中小企業(yè)數(shù)量規(guī)模大，競爭性強，部分中小企業(yè)出于自身利益，往往會公開虛假的會計信息，如保留無利用價值的項目或披露虛假信息。會計信息披露缺乏真實性是當前中小企業(yè)會計信息披露中亟待解決大問題，許多中小企業(yè)在利益的驅(qū)使下，讓企業(yè)會計人員隱瞞重大信息，或者僅披露簡單的信息，以致企業(yè)披露的會計信息真實性不強，擾亂會計信息使用者價值判斷，嚴重時會給企業(yè)投資者造成重大損失。此外，披露滯后的會計信息、延出會計報表、減少凈利潤披露等也會影響會計信息披露的真實性，損害企業(yè)投資者的利益。
（三）缺乏完整性
會計信息必須如實反映企業(yè)財務資源、財務狀況與企業(yè)未來的發(fā)展形勢，以滿足會計信息使用者的需求，這是會計信息披露制度的要求。但是我國的中小企業(yè)為了降低經(jīng)營成本，存在大量披露歷史會計信息的行為。這樣就導致所披露的會計信息與企業(yè)當下經(jīng)營狀況關聯(lián)性不強。另外，在會計軟件使用上，為了節(jié)省會計成本，許多中小企業(yè)無視了自身業(yè)務的特殊性，普遍使用同一軟件，不利于真實反映企業(yè)特殊業(yè)務會計核算。
二、優(yōu)化中小企業(yè)會計信息披露制度的策略
（一）健全政府監(jiān)管體制
優(yōu)化中小企業(yè)會計信息披露制度要求政府加強監(jiān)管，加強對中小企業(yè)的審計監(jiān)督。政府財稅部門、審計機構應積極履行審計監(jiān)督職能，與會計信息披露政策制定部門加強溝通，對中小企業(yè)會計信息披露格式與內(nèi)容進行調(diào)整，使之符合我國中小企業(yè)會計信息披露制度現(xiàn)狀。加強會計信息披露制度政策的宣傳力度，提高會計信息使用者對不同會計信息的辨別程度。定期抽查中小企業(yè)會計信息披露情況，努力提高中小企業(yè)會計信息披露的真實性與可靠性。政府應根據(jù)我國中小企業(yè)會計信息披露的的具體情況設置監(jiān)管機構，并在各地區(qū)進行合理分配，加強監(jiān)管機構之間的協(xié)調(diào)性，積極主動行使監(jiān)管職能。健全與會計信息披露相關的法律規(guī)范體系，形成與中小企業(yè)經(jīng)營發(fā)展狀況相適應的新的監(jiān)管格局，加大對中小企業(yè)經(jīng)營發(fā)展影響較大的經(jīng)營指標的監(jiān)督力度。
（二）完善企業(yè)內(nèi)部管理機制
健全企業(yè)內(nèi)部管理機制非常重要，是優(yōu)化中小企業(yè)會計信息披露制度的關鍵。首先，企業(yè)應制定完善的財務管理制度，向債權人如銀行、金融公司等提供完整的會計報告，向政府稅務機構提交準確的會計報表和納稅申報材料，以增加企業(yè)經(jīng)營運作的規(guī)范性，確保企業(yè)會計信息真實可靠。其次，中小企業(yè)應建立獨立的內(nèi)部會計機構，企業(yè)內(nèi)部會計機構獨立行使權利，保證會計機構工作不受企業(yè)其他職能部門的影響，實現(xiàn)企業(yè)會計機構的真正作用。第三，建立企業(yè)會計信息內(nèi)部審計制度，調(diào)查的情況要及時進行公開，并完善企業(yè)員工對內(nèi)部會計審查工作的建議機制。及時對審查信息進行公開，確保企業(yè)的每筆收支資金都有據(jù)可查，保證會計審計制度在一個公開、公平、公正的環(huán)境中進行，如組織展開財務工作報告會，增加會計審計的可信度。及時對企業(yè)資金收支情況進行核對，廣開言路，使企業(yè)職工積極參與企業(yè)經(jīng)濟監(jiān)督工作，營造良好的企業(yè)信用環(huán)境。
（三）加強企業(yè)會計隊伍建設
企業(yè)應不斷提高會計人員的業(yè)務素質(zhì)，加強企業(yè)會計人員業(yè)務能力培訓與考核，建立一支符合企業(yè)經(jīng)濟發(fā)展需求的高素質(zhì)會計人才隊伍。會計信息披露工作錯綜復雜，必須積極培養(yǎng)相關會計審計管理人才。只有建立一支與會計信息披露工作相符合的具備專業(yè)技能和業(yè)務素質(zhì)的人才隊伍，才能真正提高企業(yè)會計信息披露的工作的精確化，質(zhì)量化。加強企業(yè)內(nèi)部會計工作人員培訓，不斷提升他們的職業(yè)道德素質(zhì)和專業(yè)技能水平，最終才能不斷提高企業(yè)會計信息披露的工作質(zhì)量。
（四）充分利用會計中介機構
在實踐中，注冊會計師審計與中小企業(yè)會計報表信息披露關系密切，對會計報表信息的準確性、真實性有重要影響。由于種種原因，注冊會計師并沒有真正發(fā)揮其審計作用，對會計信息使用者造成不良影響。應充分利用會計中介機構，提高中小企業(yè)會計報表信息披露的真實性。
綜上所述，隨著我國經(jīng)濟體制改革的不斷深入，中小企業(yè)將會進一步發(fā)展，企業(yè)所有權與經(jīng)營權的分離是會計信息披露制度產(chǎn)生的基礎。當前，中小企業(yè)會計信息披露制度中仍然存在很多不足，應當引起重視。完善中小企業(yè)會計信息披露制度不是一蹴而就的，需要政府、企業(yè)、社會共同努力，只有從我國中小企業(yè)發(fā)展實際情況出發(fā)，同時借鑒國際先進經(jīng)驗，才能真正完善我國中小企業(yè)發(fā)展特點的會計信息披露制度。
中小企業(yè)在促進經(jīng)濟發(fā)展、提高就業(yè)率、提升創(chuàng)新能力等方面發(fā)揮著重要作用。改革開放以來我國中小企業(yè)的發(fā)展大有雨后春筍之勢。然而在其迅速發(fā)展的同時也面臨著融資難、貸款難的瓶頸。銀行貸款作為中小企業(yè)主要融資來源,其可獲性受到多重因素影響。其中銀行資產(chǎn)規(guī)模對中小企業(yè)貸款的影響成為很多文獻研究的重要內(nèi)容。
1、中小企業(yè)間接融資困難的原因和關系型貸款
在市場經(jīng)濟條件下,大部分中小企業(yè)只能是寄希望于從銀行取得貸款。從銀行獲得貸款也是最難突破的瓶頸。造成這種后果的原因有:
(1)中小企業(yè)自身特點問題。商業(yè)銀行對企業(yè)貸款一般是根據(jù)其提供的擔保或抵押而決定的。中小企業(yè)資產(chǎn)較少、規(guī)模小、底子薄、抵抗市場風險的能力較弱。因此與大企業(yè)相比,中小企業(yè)有著較高的倒閉率。中小企業(yè)的抵押物少并很難取得擔保,想要從銀行取得擔保貸款和抵押貸款是非常困難的。
(2)商業(yè)銀行惜貸心理。目前銀行貸款依然是我國金融市場的主要間接融資方式。對中小企業(yè)放貸存在較高的風險,加上現(xiàn)行體制下銀行的收益和風險存在嚴重的不對稱問題,所以商業(yè)銀行往往對中小企業(yè)的貸款缺少積極性。隨著銀監(jiān)會對商業(yè)銀行不良貸款率的嚴格監(jiān)管和銀行體制的不斷改革,商業(yè)銀行為了盡可能的防范和規(guī)避風險,產(chǎn)生了寧可少貸款也不愿意承擔更高風險的惜貸心理。
(3)銀行與中小企業(yè)之間的信息不對稱問題。在不完全競爭的市場經(jīng)濟條件下,市場主體很難獲得完全的信息,使得各類型企業(yè)之間存在著普遍的信息不對稱。銀行通常是通過財務報表來獲得企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營信息的,包括企業(yè)的資產(chǎn)狀況、經(jīng)營成果和現(xiàn)金流量等。盡管這些信息可以可靠的計量,但是中小企業(yè)為了獲得銀行貸款存在著財務報表造假問題,因此信息的可靠程度有限。除了財務報表反映的生產(chǎn)經(jīng)營信息外,還有經(jīng)營者個人素質(zhì)、品行、經(jīng)營能力等有關的個人信息,這些信息與中小企業(yè)未來的成長壯大息息相關。然而這些軟信息很難有限的觀測和計量,銀行可能付出較高的成本才能獲得,產(chǎn)生了中小企業(yè)融資難的問題。
關系型貸款指銀行基于通過長期和多種渠道的接觸所積累的關于借款企業(yè)及其業(yè)主的相關信息而做出的貸款。這些信息除不僅涉及企業(yè)的財務和經(jīng)營狀況,還包含了許多有關企業(yè)行為、信譽和經(jīng)營者個人品行的信息。關系型貸款不完全依賴中小企業(yè)提供合格的財務信息和抵押資產(chǎn)來發(fā)放貸款,因此在傳統(tǒng)的中小企業(yè)貸款中被大量使用。目前,我國正處在金融發(fā)展的早期、資本市場不健全,同時中小企業(yè)在經(jīng)濟中占有重要地位。可以發(fā)展關系型貸款來緩解由于銀企間信息不對稱所導致的融資難題。
2、中小企業(yè)信貸小銀行與大銀行比較優(yōu)勢分析
本文大銀行指四大國有銀行和全國性的股份制銀行。我國城市商業(yè)銀行,城市信用社,農(nóng)村商業(yè)銀行等都屬于小銀行。下面就針對中小企業(yè)貸款難的原因和關系型貸款分析小銀行的比較優(yōu)勢。
(1)國有商業(yè)銀行缺乏對中小企業(yè)的貸款的激勵機制。大銀行在提供貸款時一般需要抵押或擔保,而中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模小、固定資產(chǎn)少、抵押物不足,提供一定數(shù)量和質(zhì)量的資產(chǎn)用于貸款抵押難度較大,所以很難從大銀行取得抵押貸款。由于中小企業(yè)獲得擔保的條件較為嚴格,獲得銀行擔保貸款難度也很大。因此大銀行更傾向于服務大中型的國有企業(yè)。與大銀行不同的是,小銀行很難在與大銀行服務大中型企業(yè)的業(yè)務競爭中占有優(yōu)勢。因此小銀行有服務于中小企業(yè)的激勵,使為中小企業(yè)提供不完全依賴抵押或擔保的貸款產(chǎn)生了可能。
(2)小銀行具有與客戶地域聯(lián)系密切、熟悉客戶資信與經(jīng)營狀況的優(yōu)勢,可以較好的解決信息不對稱問題。小銀行一般是地區(qū)性金融機構,長期的區(qū)域性經(jīng)營使其與本地客戶建立了長期的合作關系,對本地客戶的經(jīng)營狀況、資本、信用等情況十分了解。與之相反,大型金融機構一般不具有這一優(yōu)勢。一方面,大銀行地方的設置的分支機構有限使之較難了解本地客戶特點,并且設置較多的分支機構,由于其人事上的變動,不便于銀行增進對當?shù)仄髽I(yè)的了解。另一方面,由于中小企業(yè)經(jīng)營缺乏透明度,企業(yè)的信息往往具有隱蔽性,即使大銀行的分支機構管理人員能了解此地中小企業(yè)的經(jīng)營狀況,由于大銀行的機構并非扁平化設置,使得傳遞信息的時效性不高。
中圖分類號：C931 文獻標識碼：A 文章編號：1001-828X（2015）004-000-01
企業(yè)信用是指企業(yè)在商品生產(chǎn)、運營、交換及相關合作中所履行的承諾。電子商務作為市場商業(yè)活動，具有可更改性、復雜性等特點，間接突出企業(yè)信用的重要性。在電子商務環(huán)境下評估中小企業(yè)信用，不但能促進企業(yè)雙方建立良好關系，還可在某種程度上減少商業(yè)風險，意義重大。下面，本文將從諸多角度出發(fā)，探討電子商務環(huán)境下中小企業(yè)的信用評估。
一、企業(yè)信用評估含義
企業(yè)信用評估是指企業(yè)在一般性的商業(yè)交往過程中，對投資合作、信貸等活動進行的信用評估。該信用評估活動主要將獨立經(jīng)營的企業(yè)或經(jīng)濟主體作為研究對象，對經(jīng)濟活動期間所產(chǎn)生的信用進行綜合評估的過程。也就是對企業(yè)生產(chǎn)、運營、發(fā)展、經(jīng)濟現(xiàn)狀等進行的綜合性考察。
一般來說，在對企業(yè)信用進行評估過程中所使用的方法各種各樣，包括：模糊數(shù)學、計量統(tǒng)計等，通過基本數(shù)據(jù)的統(tǒng)一分析、計算，得出最終的評估數(shù)據(jù)，形成交易標志碼，通過系列整合后形成最后的信用評估報告。在電子商務環(huán)境下，由于所使用的交易額度相對較大，間接導致所需數(shù)據(jù)、資料較為全面，這種情況下的信用評估報告則需包括：企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀、企業(yè)目前競爭力、企業(yè)經(jīng)濟管理水平等內(nèi)容，同時，還應包括企業(yè)規(guī)模、流動資金等實際內(nèi)容，以便綜合評估。
二、企業(yè)信用評估體系
眾所周知，良好的信譽是企業(yè)雙方共同建立的，象征著合作雙方的良性循環(huán)現(xiàn)狀，該信譽需要合理、準確的標準體系。若利用相對傳統(tǒng)的企業(yè)信用指標對其進行評估，會發(fā)現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀、盈利狀況、企業(yè)人員素質(zhì)、文化程度、企業(yè)產(chǎn)品市場前景等為評估電子商務企業(yè)所需標準。然而，針對中小型電子商務企業(yè)信用評估而言，只是單純的需要企業(yè)經(jīng)營狀況、盈利現(xiàn)狀、企業(yè)發(fā)展等主要指標即可，同時還包括企業(yè)網(wǎng)絡營銷、網(wǎng)絡客服、網(wǎng)絡管理等。
（一）企業(yè)經(jīng)營效率
評估企業(yè)經(jīng)營效率指標為：企業(yè)資產(chǎn)、企業(yè)存貨、企業(yè)所收款項等周轉(zhuǎn)率。企業(yè)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率指企業(yè)某段時間內(nèi)總收入額度和平均收入額度比，該周轉(zhuǎn)率是評估企業(yè)經(jīng)濟現(xiàn)狀的重要指標，不但能充分體現(xiàn)企業(yè)經(jīng)營期間資金流動現(xiàn)狀，還可反映出企業(yè)資金管理質(zhì)量；企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率是評估企業(yè)現(xiàn)存貨物周轉(zhuǎn)速度的指標，借助針對性措施提高企業(yè)貨物周轉(zhuǎn)率，縮短企業(yè)經(jīng)營時間，可提供其貨物變現(xiàn)能力。企業(yè)存貨周轉(zhuǎn)率可反映出現(xiàn)存貨物管理質(zhì)量，周轉(zhuǎn)率越高，說明企業(yè)貨物流動性越強，所收資金越多；企業(yè)所收款項周轉(zhuǎn)率越高，說明資金回收速度越快，反之，說明企業(yè)資金運營滯后，影響企業(yè)其他商品資金的正常運轉(zhuǎn)。
（二）企業(yè)盈利現(xiàn)狀
評估企業(yè)盈利現(xiàn)狀指標為：企業(yè)主要業(yè)務利潤率、資產(chǎn)凈收益率和資產(chǎn)報酬總率。企業(yè)主要業(yè)務利潤率是指企業(yè)某段時間內(nèi)主要業(yè)務所占利潤和業(yè)務收入比，該利潤率可表明企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務每單位所獲得利潤，能充分反映企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務能力，是評估企業(yè)經(jīng)濟水平的主要指標；資產(chǎn)凈收益率是指企業(yè)某段時間內(nèi)經(jīng)營產(chǎn)品所獲得的凈利潤和平均凈收入資產(chǎn)比，該收益率可體現(xiàn)企業(yè)投資人員投入企業(yè)經(jīng)營后獲取經(jīng)濟效益能力，是評估企業(yè)經(jīng)濟效益的關鍵指標；資產(chǎn)報酬總率是指企業(yè)在某段時間經(jīng)營內(nèi)獲得的總資產(chǎn)和平均總資產(chǎn)比，該報酬總率說明企業(yè)含有的全部資金，是評估企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)運營現(xiàn)狀的重要指標，同時，該報酬總率還可反映出企業(yè)資產(chǎn)收入水平，從根本上體現(xiàn)出企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀。
（三）企業(yè)償債現(xiàn)狀
企業(yè)償債現(xiàn)狀指標包括資金流動率、負債率等，企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)流動負債率是指經(jīng)營期間現(xiàn)金流動量和負債之間的比例，可反映企業(yè)經(jīng)營現(xiàn)狀；流動性比率為企業(yè)流動性現(xiàn)有資產(chǎn)和負債之間的比例，反映企業(yè)短時間內(nèi)可償還負債的能力；企業(yè)現(xiàn)有資產(chǎn)總額率是經(jīng)營期間存留資產(chǎn)流動額度和負債總額度之間的比例，該比例能充分體現(xiàn)企業(yè)總負債情況，并反映企業(yè)是否有能力償還總負債。
（四）企業(yè)發(fā)展狀況
企業(yè)發(fā)展狀況指標為：企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務收入比、企業(yè)利潤增長比、企業(yè)資產(chǎn)增長比等。企業(yè)主要經(jīng)營業(yè)務收入比是企業(yè)該年經(jīng)營業(yè)務收入總額度和上年收入總額度比，該比例可反映出企業(yè)是否出現(xiàn)資金增減變化，是評估企業(yè)成長現(xiàn)狀的主要指標；企業(yè)利潤比、資產(chǎn)增長比是指該年利潤、總收入和上年增減比，也是評估企業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀的關鍵性指標。
針對擴張性指標而言，大多數(shù)中小企業(yè)均配置電腦等先進設備，然從事電子商務的企業(yè)卻不盡然，如：有的企業(yè)銷售渠道為網(wǎng)絡，有的企業(yè)銷售渠道為網(wǎng)站宣傳，有的企業(yè)則為內(nèi)部管理系統(tǒng)等。總之，該選擇怎樣的模式進行銷售，需根據(jù)自身企業(yè)實際情況而定，以免適得其反。另外，還需選擇較為合適的信用評估模型，相關資料顯示，借助層次分析法評估中小企業(yè)信用，解釋性強，方法簡便，可快速消除電子商務環(huán)境下不適合中小企業(yè)的評估指標，削減影響信用評估的人為因素，提高企業(yè)信用評估準確性，為該信用評估提供更高的說服力，可作為電子商務環(huán)境下中小企業(yè)信用評估常用方法。
三、結(jié)語
總之，中小企業(yè)在電子商務環(huán)境下獲得諸多商業(yè)機會，不但降低了企業(yè)經(jīng)營成本，還在無形中降低了企業(yè)交易風險，提高利潤率。因此，根據(jù)中小企業(yè)建立信用評估體系、模型意義重大。本文通過對中小企業(yè)信用評估體系的研究發(fā)現(xiàn)，從自身企業(yè)實際情況出發(fā)，選擇合適的信用評估體系和模型，效果明顯。
參考文獻：
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0 引言
眾所周知前國內(nèi)中小企業(yè)的的企業(yè)財務管理控制制度型同虛設，在大部分的中小企業(yè)中，均忽視了財務管理的核心地位，都是以業(yè)務領先而財務僅是記賬的一個過程，財務管理思想僵化落后，致使企業(yè)管理僅限于生產(chǎn)經(jīng)營的業(yè)務管理格局，企業(yè)財務管理監(jiān)督核算的作用沒有得到充分發(fā)揮。致使不少中小企業(yè)會計賬目不清，信息失真，財務管理混亂；營私舞弊、違法亂紀的現(xiàn)象時有發(fā)生；從國家角度企業(yè)設置賬外賬，弄虛作假，造成虛盈實虧損失了大量稅源，從企業(yè)角度因財務管理混亂造成經(jīng)營層面反映獲有不少盈利但財務角度卻是虧損，資產(chǎn)流失嚴重等。促進各中小企業(yè)財務管理規(guī)范化我認為是非常重要的，要加強中小企業(yè)財務管理首先必須先強化企業(yè)決策人的思想觀念，同時加強財務管理基礎工作，強化內(nèi)部控制制度建設，加強財會隊伍建設，增強財會人員責任監(jiān)督意識。以內(nèi)部控制制度來規(guī)范中小企業(yè)財務管理、不斷提高員工法律意識。改善企業(yè)經(jīng)營管理狀況，搞好財務管理，提高企業(yè)的競爭力，真實反映企業(yè)經(jīng)營狀況。
1 中小企業(yè)財務管理控制中存在的問題
財務管理工作基礎薄弱：①對現(xiàn)金管理疏忽、坐支現(xiàn)象嚴重、頻繁進行現(xiàn)金購銷貨物、借用銀行賬戶、個人借款長期掛賬而不清理的現(xiàn)象屢見不鮮。企業(yè)資金使用未做計劃安排，卻盲目大量生產(chǎn)或購置實物資產(chǎn)無謂占用經(jīng)營資金，致使當經(jīng)營急需資金時卻陷入財務困境。②應收賬款未進行任何管理，無嚴格的賒銷政策，缺乏有力的催收措施，應收賬款不能及時收回而形成呆賬、壞賬，清收工作無人跟進應收賬款周轉(zhuǎn)率較低，資金回攏緩慢造成資金鏈緊張，壞賬、呆賬給企業(yè)造成大量利潤流失。③存貨失控無盤點制度，造成呆滯庫存商品未及時變現(xiàn)。很多中小企業(yè)月末存貨占用資金往往超過其營業(yè)收入的數(shù)倍，原因是生產(chǎn)與銷售未進行有效配比，而銷售發(fā)生時卻無法及時回攏資金，財務管理極為混亂，白條抵庫、質(zhì)次價高同時也給部分人員有了可趁之機，如我所知道的一家電腦銷售企業(yè)因應收賬款及存貨管理不善，使近100萬元的應收賬款因時間太長而無法全額收回，部分往來客戶也因其公司管理不善而關閉，存貨商品中近30萬元的庫存有賬無實，給企業(yè)造成極大的損失，而這公司負責人對此情況卻顯示得異常無奈不知該如何加強管理。
企業(yè)內(nèi)部控制制度不完善，多數(shù)中小企業(yè)中無內(nèi)部控制制度或不夠全面，沒有覆蓋企業(yè)的所有部門及環(huán)節(jié)，沒有滲透到各個業(yè)務領域和各個操作環(huán)節(jié)，財務人員未從管理角度出發(fā)使中小企業(yè)會計工作秩序混亂、核算不實而造成會計信息失真現(xiàn)象極為嚴重。成本費用核算不實，控制不嚴，管理體系不健全。在成本費用管理過程中，往往片面核算產(chǎn)品毛利，疏忽各項費用支出，成本核算缺乏真實準確的數(shù)據(jù)資料，企業(yè)內(nèi)部缺乏科學有效的成本費用管理體系，企業(yè)在沒有上述有效財務數(shù)據(jù)支撐的情況下，所做出的經(jīng)營決策均屬“拍腦袋決策”。
各中小企業(yè)均未設產(chǎn)審計部門或是職現(xiàn)人員。審計是企業(yè)內(nèi)部控制的一個重要監(jiān)督部分。部分企業(yè)即使設有內(nèi)審機構，其職能也被嚴重弱化，行同虛設，不能正確評價財務會計信息及各級管理部門的績效。于是，各級管理部門更加有恃無恐，趁機鉆了內(nèi)部控制的空子。另外，內(nèi)部審計機構職能的發(fā)揮從很大程度上取決于企業(yè)負責人的主觀意愿。
2 解決企業(yè)財務管理中存在的問題的辦法
中小企業(yè)屬數(shù)量多，規(guī)模小，業(yè)務性質(zhì)特點各有不同，建立一套適合自己企業(yè)的財務管理制度是必不可少的。首先應強化企業(yè)所有者的管理思想，認識到財務管理的重要性，再者企業(yè)可以根據(jù)本企業(yè)實際情況，結(jié)合自身的組織結(jié)構，形成各部門各崗位之間分工、協(xié)調(diào)、制約和監(jiān)督機制。這樣環(huán)環(huán)相扣必然會堵塞或有效的減少漏洞減少違法違紀現(xiàn)象，防止貪污盜竊行為及各種舞弊行為的發(fā)生，必然會使企業(yè)走上規(guī)范運作，持續(xù)、高效的健康發(fā)展之路。
建立健全有效的內(nèi)部管理制度，形成內(nèi)控體系：①建立內(nèi)控機制，對業(yè)務環(huán)節(jié)分工時，不能由一個部門或一個人完成業(yè)務的全過程，而必須由各部門及人員共同參與，并且與之銜接的部門能自動地對前面已完成工作進行正確性檢查。該內(nèi)控機制由適當授權、責任分工、逐步控制、獨立檢查等環(huán)節(jié)組成。②完善實物資產(chǎn)控制制度建立資產(chǎn)月度全面盤點，日常隨機抽盤制度，做到賬實相符；嚴格控制對實物資產(chǎn)的接觸人員，以減少資產(chǎn)的損失；還可以安排專職人員或設產(chǎn)專門的部門來實施內(nèi)部控制、監(jiān)督和評價，提出建議，督促各個內(nèi)控環(huán)節(jié)不斷改進控制，增強規(guī)范內(nèi)控制度與有效執(zhí)行制度的自覺性，使企業(yè)各環(huán)節(jié)部門人員融入到管理體系中去。
切實完善財務管理內(nèi)控制度的設計原則：①政策剛性原則。中小企業(yè)內(nèi)控制度的設計必須首先符合并嚴格執(zhí)行國家有關法律、法規(guī)和國家統(tǒng)一的會計制度，然后結(jié)合企業(yè)自身特點和財務管理的要求進行設計。②賬、錢、物分管原則。從目前中小企業(yè)財務管理的主要問題來看，嚴格貫徹賬、錢、物分管原則是內(nèi)控制度設計的重中之重。任何一項經(jīng)濟業(yè)務都要按照既定的程序和手續(xù)辦理，多人經(jīng)手，共同負責，努力克服貨幣資金、財產(chǎn)物資及有關賬簿的管理混亂現(xiàn)象，防止企業(yè)資產(chǎn)的流失。③努力做到責權利結(jié)合，實行責任追究制度企業(yè)各級管理部門和人員必須明確各自的職能和責任，建立責任追究制度。可以把財務指標落實到單位和個人（采取直線制組織結(jié)構的指標可直接落實到個人），并賦予財務管理責任人相應的管理權限，根據(jù)履行職責的情況在年末進行考評，依據(jù)考評結(jié)果，分別給予物質(zhì)、精神獎勵或處罰。對于履行職責差的人員，一定要有追究責任的過程。④加強內(nèi)部審計控制，內(nèi)部審計機構應直接對企業(yè)最高領導層負責，并保持相對獨立性與權威性。企業(yè)通過內(nèi)部審計制度對各級管理層的財務活動和管理活動進行檢查、監(jiān)督和評價，包括企業(yè)經(jīng)營方針的貫徹執(zhí)行情況、經(jīng)營目標的完成情況、企業(yè)財務會計信息的真實性和可靠性、各級管理人員的績效、內(nèi)控環(huán)節(jié)的協(xié)調(diào)情況等。內(nèi)部審計機構的組成人員應該由企業(yè)最高層直接聘任，讓業(yè)務能力強、思想素質(zhì)高、敢說真話、敢于堅持原則的員工從事內(nèi)部審計工作。
2. 營業(yè)額上升，利潤并未隨之上升。營業(yè)額上升主要源于產(chǎn)品銷量的增加而非產(chǎn)品漲價，有69%的受訪企業(yè)的產(chǎn)品銷量在2011年得到增長，與此同時僅有33%的受訪企業(yè)在2011年提高了主要產(chǎn)品的平均銷售價格，其中工業(yè)品及相關服務業(yè)在提高產(chǎn)品售價上顯得更加謹慎。
3. 勞動力和生產(chǎn)成本上升是導致企業(yè)凈利潤增幅收窄的主要原因。41%的受訪企業(yè)認為影響企業(yè)凈利潤的首要因素是不斷攀升的勞動力成本，其次是不斷增加的各項生產(chǎn)成本（包括原材料成本）。受訪企業(yè)認為這兩大因素會繼續(xù)對其未來的利潤構成威脅。
4. 企業(yè)主較看好2012年經(jīng)營狀況，且與行業(yè)發(fā)展相比他們更看好自身企業(yè)的發(fā)展。相比2011年，企業(yè)主的信心正在恢復，更多的被訪者表示比較看好企業(yè)在2012年的經(jīng)營表現(xiàn)。這種信心還體現(xiàn)在企業(yè)主對自身企業(yè)的發(fā)展預期好于行業(yè)整體，一部分企業(yè)主甚至在不看好其所在行業(yè)總體運行狀況的前提下，仍然對自身企業(yè)的經(jīng)營表示樂觀。
此外，受訪企業(yè)表示會在2012年擴大投資和招工規(guī)模，這一現(xiàn)象也可以說明中小企業(yè)用更加積極、平和的心態(tài)應對挑戰(zhàn)。
5. 各行業(yè)之間差異明顯，專業(yè)服務業(yè)最具發(fā)展?jié)摿?。從?jīng)營狀況來看，工業(yè)品及相關服務業(yè)形勢最為嚴峻，經(jīng)營狀況連續(xù)兩年最差。這類企業(yè)受到人民幣升值的影響更大，資金缺口問題更加突出。同時由于更加激烈的行業(yè)競爭，它們對提高產(chǎn)品售價非常謹慎。
從盈利狀況來看，消費品及相關服務業(yè)的盈利狀況最好。它們中有更多企業(yè)在產(chǎn)品銷量和價格上都有所提升，同時在工資支出和原材料成本支出上壓力相對較小。憑借其較好的盈利狀況，該行業(yè)在技術和產(chǎn)品創(chuàng)新方面的投入更為積極。
專業(yè)服務業(yè)整體盈利狀況雖然不及消費品及相關服務業(yè)，但其凈利潤增長幅度是最大的，它們中有更多的受訪企業(yè)對2012年總體經(jīng)營狀況持樂觀態(tài)度，并且會進一步擴大投資和招工規(guī)模，這說明專業(yè)服務業(yè)的發(fā)展?jié)摿Ω蟆?/p>
6. 企業(yè)經(jīng)營面臨轉(zhuǎn)型挑戰(zhàn)與資金壓力。有42%的受訪企業(yè)表示已經(jīng)經(jīng)歷過轉(zhuǎn)型，還未轉(zhuǎn)型的企業(yè)中也有高達51%的企業(yè)表示未來準備轉(zhuǎn)型。在確定轉(zhuǎn)型方向時，進行產(chǎn)品升級是更多企業(yè)的選擇。
